Nel 2025 l’interesse verso i fondi pensione è in costante crescita. In un contesto di incertezza sulla tenuta del sistema previdenziale pubblico, sempre più lavoratori stanno prendendo in considerazione forme di previdenza complementare. Ma cosa sono esattamente i fondi pensione? Convengono davvero? E quali sono i vantaggi fiscali e i rendimenti attesi?

In questo articolo ti spiego tutto quello che devi sapere: come funzionano, quanto si guadagna, quali agevolazioni fiscali si possono ottenere e cosa aspettarsi nel futuro.

Cosa sono i fondi pensione?

I fondi pensione sono strumenti di risparmio a lungo termine pensati per integrare la pensione pubblica. 

Funzionano in modo semplice: versi un contributo periodico (mensile, trimestrale o annuale) e il fondo lo investe sui mercati finanziari, con l’obiettivo di far crescere il tuo capitale nel tempo. Al termine della vita lavorativa, potrai riscattare quanto accumulato sotto forma di rendita mensile o capitale.

Esistono tre tipologie principali:

• Fondi chiusi o negoziali: sono fondi pensioni costituiti tramite accordi collettivi tra le parti sociali, come sindacati e associazioni di categoria e sono riservati a specifiche categorie di lavoratori.
• Fondi pensione aperti: offerti da banche, assicurazioni o SGR e accessibili a tutti.
• PIP (Piani Individuali Pensionistici): prodotti assicurativi individuali.

Perché i fondi pensione stanno attirando così tanto interesse nel 2025?

Nel contesto attuale, sempre più persone si chiedono perché convenga aprire un fondo pensione. I motivi sono molteplici e vanno oltre la semplice previdenza: vediamoli nel dettaglio.

1. Rendimento medio dei fondi pensione: convengono davvero?

Uno dei motivi principali per cui i fondi pensione risultano appetibili nel 2025 è il rendimento. Negli ultimi 10 anni, le linee bilanciate e azionarie hanno registrato una media del 4–4,5% netto annuo, superando la rivalutazione del TFR (che si aggira intorno al 2–2,5%).

Certo, si tratta di rendimenti non garantiti, poiché dipendono dall’andamento dei mercati finanziari, ma storicamente i fondi pensione hanno performato in modo competitivo rispetto ad altri strumenti a basso rischio, come BTP o conti deposito.

2. Vantaggi fiscali dei fondi pensione

Uno degli aspetti più vantaggiosi dei fondi pensione è la fiscalità agevolata, che si articola su tre livelli:

1. Deducibilità dei contributi
   I contributi versati al fondo pensione sono deducibili dal reddito imponibile IRPEF fino a un massimo di 5.164,57 euro annui. Ciò significa che puoi abbassare le tue imposte già nell’anno in cui versi.
2. Tassazione agevolata sui rendimenti
   I rendimenti generati dal fondo sono tassati al 20%, contro il 26% applicato a molti altri strumenti finanziari. Questo ti permette di conservare una fetta maggiore di guadagno.
3. Tassazione ridotta in fase di pensione
   Al momento del pensionamento, la somma riscossa dal fondo pensione viene tassata con una aliquota tra il 9% e il 15%, in base agli anni di partecipazione. Un’enorme differenza rispetto alle aliquote IRPEF ordinarie.

3. Accessibilità e flessibilità

Investire in un fondo pensione è semplice e accessibile: puoi farlo direttamente online, anche con poche decine di euro al mese. Inoltre, molti fondi permettono di:

• Sospendere i versamenti in caso di difficoltà.
• Effettuare riscatti parziali per spese sanitarie, acquisto prima casa o situazioni di emergenza.
• Trasferire il capitale da un fondo a un altro senza perdere i benefici fiscali.

Perché tutti dovrebbero pensarci oggi, non domani, la previdenza complementare non è più un tema per “quelli vicini alla pensione”. È uno dei primi pilastri da costruire per tutelare il proprio tenore di vita nel futuro. Informarsi oggi, anche con piccoli versamenti mensili, significa proteggere la propria libertà di domani.

Meglio lasciare il TFR in azienda o destinarlo a un fondo pensione? Pro e contro da valutare

Una delle domande più frequenti quando si parla di previdenza integrativa è: conviene lasciare il TFR in azienda o versarlo in un fondo pensione? La risposta dipende da diversi fattori personali, ma possiamo intanto chiarire i vantaggi e gli svantaggi di entrambe le opzioni.

Vantaggi del fondo pensione:

• Rendimenti potenzialmente superiori: grazie all’effetto della capitalizzazione composta, nel lungo periodo il fondo può far crescere il tuo capitale più del TFR in azienda.
• Tassazione agevolata: il TFR nel fondo pensione può essere tassato con un’aliquota che parte dal 15% e scende fino al 9%, contro il 26% previsto in altri casi.
• Flessibilità e accesso: puoi riscattare in anticipo parte del capitale in caso di spese sanitarie importanti, acquisto prima casa o altri eventi specifici.
• Protezione del capitale: il fondo pensione è separato dal patrimonio aziendale. In caso di fallimento dell’azienda, il tuo TFR è al sicuro, a differenza di quello lasciato in azienda.

Vantaggi del TFR lasciato in azienda:

• Rivalutazione garantita: ogni anno il TFR cresce con un tasso fisso dell’1,5% più il 75% dell’inflazione. Una formula semplice e sicura che offre una rivalutazione stabile, anche in tempi incerti.
• Facilità di accesso: ottenere anticipi o la liquidazione finale può essere più diretto rispetto ai fondi pensione, anche se la tassazione può risultare meno favorevole.

Proiezioni future: quale sarà il ruolo dei fondi pensione nei prossimi anni?

Con l’invecchiamento della popolazione e il rallentamento della natalità, il sistema pensionistico italiano è destinato a diventare sempre più fragile. È molto probabile che le pensioni pubbliche future siano meno generose rispetto a quelle attuali.

I fondi pensione, quindi, si stanno trasformando da semplice “opzione facoltativa” a strumento fondamentale per la stabilità finanziaria futura.

Inoltre, nel 2025 assistiamo a nuove iniziative legislative per incentivare l’adesione automatica (con possibilità di opt-out) e per rendere più flessibili le regole sui riscatti e sulla portabilità del fondo

Hai già pensato a come costruire il tuo futuro previdenziale? Se vuoi capire quale fondo pensione è più adatto alle tue esigenze e iniziare a investire nel modo giusto, contattami per una consulenza personalizzata: costruire il tuo domani comincia oggi.